Quỹ Hoán Đổi Giao Dịch (ETF) đã trở thành một trong những lựa chọn đầu tư phổ biến trong giới tài chính hiện đại. Bài viết này sẽ giúp bạn hiểu rõ hơn về ETF, cách thức hoạt động của nó cũng như những kinh nghiệm cần thiết khi đầu tư vào loại quỹ này. Chúng ta sẽ cùng nhau khám phá những lợi ích, rủi ro và cách mua chứng chỉ quỹ ETF, đồng thời tìm hiểu lý do tại sao ETF được ưa chuộng đến vậy.
ETF là gì? Một quỹ hoán đổi giao dịch (ETF - Exchange Traded Fund) là một loại quỹ đầu tư thụ động được thiết kế để theo dõi hiệu suất của một chỉ số cụ thể. Mục tiêu chính của ETF là mô phỏng theo một chỉ số cổ phiếu, trái phiếu, hàng hóa hoặc một loại tài sản nhất định. Về cơ bản, ETF cho phép nhà đầu tư tiếp cận với một danh mục đầu tư đa dạng mà không cần phải mua từng cổ phiếu riêng lẻ.
Cách mua chứng chỉ quỹ ETF
Để sở hữu chứng chỉ quỹ ETF, bạn có hai phương thức chính:
Mua bán trực tiếp trên sàn
Chứng chỉ quỹ ETF được niêm yết trên các sàn chứng khoán, cho phép bạn giao dịch như một mã chứng khoán thông thường. Ví dụ, quỹ ETF VFM (E1VFVN30) đã được niêm yết trên sàn chứng khoán TP. Hồ Chí Minh từ năm 2014. Bạn có thể sử dụng tài khoản chứng khoán của mình để mua bán chứng chỉ quỹ này.
Mua bán với số lượng lớn
Nếu bạn là một tổ chức hoặc công ty chứng khoán được ủy quyền (Authorized Participants - APs), bạn có thể tham gia vào quá trình khởi tạo hoặc hoán đổi chứng chỉ quỹ. Đây là cách mà các quỹ ETF giữ giá trị chứng chỉ quỹ của họ theo chỉ số nhất định.
Cơ chế hoạt động của quỹ ETF
ETF hoạt động thông qua ba thành phần chính: quỹ ETF, APs và thị trường chứng khoán. Khi một nhà đầu tư mua chứng chỉ quỹ trên thị trường chứng khoán, họ thực chất chỉ đang trao đổi chứng chỉ quỹ với nhau mà không làm tăng số lượng chứng chỉ quỹ mới.
Để tạo ra chứng chỉ quỹ mới, APs cần phải mua một danh mục cổ phiếu tương ứng với tỷ trọng đã công bố của quỹ và sau đó hoán đổi chúng với quỹ ETF để nhận chứng chỉ quỹ. Điều này giúp duy trì giá trị của chứng chỉ quỹ phù hợp với chỉ số mà nó theo dõi.
Mua bán chênh lệch giá – Arbitrage
Quá trình mua bán chứng chỉ quỹ ETF có thể tạo ra cơ hội cho APs kiếm lợi nhuận. Khi giá trị của chứng chỉ quỹ tăng lên nhưng giá trên thị trường chưa phản ánh điều đó, APs sẽ mua chứng chỉ quỹ trên sàn và hoán đổi với cổ phiếu thực của quỹ để kiếm lời từ sự chênh lệch giá.
Ưu điểm của quỹ ETF
Tính hiệu quả trong đầu tư
ETF không chỉ giúp nhà đầu tư tiếp cận với một danh mục đầu tư đa dạng mà còn giúp giảm thiểu rủi ro nhờ vào việc phân bổ vốn hợp lý. Quỹ ETF giúp bạn tránh được tình trạng phải theo dõi và quản lý từng cổ phiếu riêng lẻ, tiết kiệm thời gian và công sức.
Chi phí thấp
Các quỹ ETF thường có chi phí quản lý thấp hơn so với các quỹ chủ động. Điều này khiến chúng trở thành lựa chọn hấp dẫn cho những nhà đầu tư muốn tối ưu hóa lợi nhuận.
Tính thanh khoản cao
Vì được niêm yết trên sàn chứng khoán, chứng chỉ quỹ ETF có tính thanh khoản cao, cho phép nhà đầu tư mua vào hoặc bán ra dễ dàng.
Sự khác nhau giữa quỹ ETF và các quỹ chủ động
Quỹ ETF thường có chiến lược đầu tư thụ động, nghĩa là mục tiêu của chúng là theo dõi chỉ số nhất định. Trong khi đó, các quỹ chủ động có mục tiêu tìm kiếm lợi nhuận vượt trội so với chỉ số bằng cách thực hiện các quyết định đầu tư chủ động. Điều này dẫn đến việc quỹ chủ động thường có phí quản lý cao hơn và không phải lúc nào cũng đạt được hiệu suất tốt hơn so với chỉ số.
Lịch cơ cấu danh mục ETF ở Việt Nam
Quỹ ETF sẽ định kỳ xem xét và điều chỉnh danh mục đầu tư để đảm bảo tính chính xác trong việc mô phỏng chỉ số. Các nhà đầu tư cần chú ý đến lịch review này để có thể tận dụng cơ hội đầu tư hiệu quả hơn.
Kết luận
Quỹ ETF là một sản phẩm đầu tư hấp dẫn, mang đến nhiều lợi ích cho nhà đầu tư. Để tối ưu hóa lợi nhuận và giảm thiểu rủi ro, việc hiểu rõ về cách thức hoạt động và các yếu tố liên quan là rất quan trọng. Hy vọng qua bài viết này, bạn đã có thêm kiến thức về ETF và có thể tự tin hơn trong việc đầu tư vào quỹ này. Đừng quên theo dõi TX88 đầu tư để cập nhật những thông tin mới nhất về thị trường tài chính!
POSTER SEO_TELEGRAM
